全球半导体产业正在面临一场突发的窒息危机。美国芯片生产严重依赖氦气作为关键原料，因为它是EUV光刻机冷却、离子注入以及晶圆低温工艺所必需的。然而，全球氦气供应正遭遇重大困境。卡塔尔占据了全球约39%的氦气产能，不过在3月其核心能源设施遭受袭击而被迫停产。同时，霍尔木兹海峡航运受阻也加剧了氦气供应中断的问题。全球约三分之一的氦气供给直接中断。电子级高纯氦气现货价格在短短两周内就暴涨超过200%，供不应求的情况十分严重，而它几乎没有任何替代品。 全球半导体产业链对这种宝贵的气体需求巨大，因此氦气被视为芯片制造的“血液黄金”，对外部供应依赖度高达85%。而6N 电子级高纯氦气更是被海外长期垄断。这次断供事件为国内企业提供了一个巨大的机会，让他们有机会在这个领域发展壮大。 100%自主国产高纯氦的供应商九丰能源在内蒙古的BOG提氦项目中实现了年产能150万标方的成绩，纯度达到5N-6N。它完全不受中东局势影响，因此面临着巨大的利润空间。 华特气体是国内唯一能够量产6N 电子级高纯氦的公司之一，并且通过了ASML认证直接给中芯、长江存储等国内芯片巨头供货。这家公司在半导体市场占据着20%的份额，技术壁垒也非常高。 广钢气体作为国内最大的氦气运营商，拥有卡塔尔20年的长协协议进口量占到了全国13.4%。他们还拥有80%的液氦储罐资源，因此能够稳定供应并受益于价格上涨。 金宏气体通过工业尾气回收技术实现了6N 高纯氦的生产能力并且是半导体核心供应商之一。他们锁定了俄罗斯和法国等地区的长协协议并且在新疆持续扩大生产规模来提高自主供给能力。 杭氧股份既是空分设备市占率80% 的企业也是天然气提氦龙头之一，年供应能力达200万方。他们自主开发的液化储运装备既卖气体又卖设备从中双重受益。 凯美特气则是石化尾气回收领域的新兴力量之一他们通过6N级产品通过台积电认证后迅速切入半导体封装与制造领域并实现快速放量。