日本有个大电子厂村田制作所，他们的社长叫中岛规巨。最近这位社长跟英国《金融时报》聊起天，说他们公司虽然一直想办法分散供应链，但有一个特别重要的东西——稀土，还是离不开中国。咱们都知道中国在稀土这一块儿占大头，所以村田制作所要是想完全撇开中国，那基本是不可能的事儿。 这家市值约460亿美元的公司，可是全球最大的MLCC（多层陶瓷电容器）生产商，全球大概有40%的这类元件都出自他们手里。MLCC可是个好东西，不管是iPhone手机还是数据中心里的大家伙都得靠它来调电流。自从中岛规巨在2020年当上社长后，中美关系就一直紧巴巴的，所以他也没闲着，早就开始搞两套分别以美国和中国为核心的独立供应链了。 去年日本首相高市早苗在台湾问题上说错话的时候把中日关系搞得很僵，这也让大家更觉得企业得有自己的一套办法才行。这次中方也没含糊，先宣布禁止给日本出口关键矿产还有稀土用于军事用途；上个月又对不少日本的大企业下手了。不过咱们得说句公道话，中方的声明里特别强调了这事儿是为了防止日本再军事化和搞核武器企图，是完全合理合法的。而且这禁令也只是针对少数实体和两用物项，不影响中日之间的正常买卖。 中岛规巨也说了，虽然中国出台了这些新禁令，但他们公司现在手里还有存货呢，还能勉强顶住市场的需求。不过未来他们肯定还得使劲儿保供应稳定。他觉得以后的数据中心需求还有那些装着人工智能的手机、穿戴设备、汽车什么的产品肯定会越来越火，MLCC的市场也就跟着得快速扩张了。 去年他们就在中国之外找符合自家标准的稀土新货源了。中岛规巨也说了找这个新货源不容易，还得在他们自己还有客户那儿的元器件里测试一下，估计得花上三年的功夫才能真的投入生产。至于有多少非中国区的客户会切换到新货源上来还说不准，要等全部客户都切过去还得再花些时间。 截止到今年3月底的上一个财年数据显示，村田制作所在中国的营收占比快接近48%了。这主要是因为还有好多iPhone是在国内生产的嘛。比起2021年的那个60%的比例确实是下降了不少。 反倒是任天堂、索尼这些客户都把生产转移到了越南、柬埔寨、印度这些地方去了。为了降低全球贸易紧张带来的风险嘛。这么一来村田制作所从亚洲其他地区获得的营收占比也就从15%升到了20%。 他们公司不光做手机元件还做英伟达那种数据中心用的传感器和电池呢。中岛规巨心里也清楚现在的竞争对手就是国内那些厂商了，人家技术水平跟他们的差距是越来越小了。虽说村田现在占据了MLCC市场的高端份额这块儿优势还在，但以后几年可能会受点冲击呢。 中岛觉得现在他们跟中国对手比起来大概还有个10年左右的“技术优势”。他也说了会尽力至少保住3到4年的领先地位来当安全缓冲用。