（问题）近年来，个人信贷需求持续增长，线上借贷产品更新加快，便利群众融资的同时，也暴露出收费项目过多、报价口径不一、变相抬高融资成本、助贷“越界”参与定价与放款、催收不规范等问题；部分机构以“服务费、会员费、担保费、咨询费”等名目拆分收费，借贷人难以判断真实年化成本；少数无资质主体借助流量平台扩张，以高息费和强催收获取收益，扰乱市场秩序并累积风险隐患。 （原因）业内人士分析，乱象背后有多重因素：一是信息不对称明显，借贷人在申请环节往往只能看到“日息”“最低利率”等宣传口径，综合成本和违约成本缺少统一展示；二是业务链条较长，资金方、平台方、担保增信、第三方服务等多主体参与，费用分散在不同环节，监管口径不统一时容易出现“隐形加价”；三是个别机构突破持牌经营边界，以导流撮合、技术服务等名义变相放贷或收取息费；四是存量市场竞争加剧，一些主体通过高强度营销和催收压缩不良、维持周转，形成“高成本—高压力—高风险”的循环。 （影响）针对上述问题，国家金融监督管理总局、中国人民银行于2026年3月15日联合发布《个人贷款业务表明综合融资成本规定》（金规〔2026〕2号），明确自2026年8月1日起全国统一施行，并设置过渡期，便于机构改造系统、优化流程、完善合同与信息披露安排。新规覆盖全部个人信贷业务，强调用明确规则促市场回归理性：在前端，通过统一、醒目的综合融资成本明示，减少误导性宣传和“看不见的收费”；在中端，以持牌经营和息费边界约束，压缩无序竞争空间；在后端，通过规范助贷、催收等环节，减少侵权行为和风险外溢。整体上，有助于提升消费者获取真实信息的能力，稳定预期，推动个人信贷市场走向更透明、更规范。 （对策）新规提出多项硬性要求，形成从准入、定价到服务的闭环管理。 一是强化信息披露。线上申请、合同签署、放款确认等关键环节需以独立方式展示综合融资成本明示内容，明确本金、利率及各类费用构成，并以统一口径标注年化综合成本，便于借贷人在决定前“看得见、看得懂、可比价”。线下业务同步要求提供清晰单据，减少口头承诺和模糊报价空间。 二是严格持牌经营与备案管理。个人信贷属于特许经营领域，开展有关业务须依法取得相应许可并按规定备案。对无牌照、超范围经营、未备案等主体，将通过下架产品、切断支付与资金渠道、责令停业整顿直至退出等方式依法处置，并推动存量业务压降出清，维护金融市场秩序。 三是划定综合融资成本边界。新规对综合融资成本设定上限，防止通过拆分费用、提前扣费、虚增本金、滚动计息等方式变相突破。对超过上限的违规收费，明确不得收取，借贷人对超出部分可依法拒付，已支付费用也可通过合法途径主张权利。该安排有助于引导机构将竞争重点从“费率包装”转向风险管理与服务质量。 四是规范助贷与催收行为。助贷机构的业务边界更加清晰，重点回归合规中介服务，严禁变相放贷、违规收费和过度收集信息。催收坚持文明、合法、审慎原则，禁止暴力催收、骚扰亲友、泄露隐私、虚假诉讼等行为，并要求健全投诉处理和反馈机制，推动纠纷在制度轨道内解决。 同时，监管部门明确将依法稳妥推进清退，重点指向四类高风险主体：无金融牌照且未备案的主体；综合融资成本长期超标且拒不整改的主体；跨区域违规展业、风控能力不足并存在过度授信等问题的主体；存在严重违法违规行为的主体。清退过程中强调公开透明，要求机构对存量业务处置、还款渠道、咨询服务作出明确安排，避免因机构退出引发还款异常、征信受损等次生问题，尽量维护正常借贷关系稳定。 （前景）业内预计，随着规则落地与执法推进，个人信贷市场将出现三上变化：其一，产品定价更可比，合规机构将在透明竞争中提升服务效率与风控水平；其二，依赖流量、包装费率的模式将被压缩，行业加速出清，资源向持牌、稳健主体集中；其三，消费者权益保护链条更完整，借贷人可在借款前更清晰评估成本与风险，发生争议时也有更明确的规则依据。下一步，配合金融消费者教育、征信管理与数据合规治理持续推进，个人信贷有望在“可获得、可负担、可持续”的框架下实现更高质量发展。
个人信贷市场的规范升级，反映了金融监管从事后处置向前端治理的转变。新规既有助于保护借贷人合法权益，也为正规金融机构提供更公平的竞争环境，推动行业走向健康、可持续。随着新规全面施行，市场将加快出清不合规主体，让真正以合规服务和风险管理为基础的金融供给壮大，这对维护金融秩序、保护消费者权益、促进经济健康发展都具有积极作用。