给咱们国内搞材料的朋友说个事儿，陶氏这次动作挺大，已经是3度涨价了。之前的2025年11月和2026年1月也都涨过价，现在是第三个年头了。他们的消费品解决方案事业部给大中华区的合作伙伴发了通知，说从2026年3月27日开始，有机硅全系列的产品都要涨价，大概涨5%到15%之间。像二甲基硅油、D4、线性体、生胶这些核心产品，基本都在里面，下游用的啥都有。 为啥涨这么厉害呢？陶氏在通知里说这是必要举措。其实不光是陶氏难受，全球的有机硅企业都不好过。首先原料价格一直在变，工业硅市场暂时还算稳当，但是中东那边老打仗，霍尔木兹海峡被堵着，原油和石油焦就贵了起来。还有甲醇这个辅料，前段时间期货涨停了，价格也跟着猛涨。 从供货那边看更难受，陶氏准备在2026年中期关掉英国巴里那个14.5万吨/年的基础硅氧烷工厂。这一关掉欧洲本地的产能就少了三分之一，直接推高了全球供应链的成本。国外产能收缩不光是成本问题，也说明老化工巨头在高成本的地区开始战略撤退了。 物流费用也高得吓人。全球供应链在重构，打仗也影响了航运通道，港口还老堵车。行业数据显示，国际运费现在还比疫情前贵呢。 最近浙江宁波开了个有机硅高质量发展大会，大家都达成了两个共识。一个是从3月2号开始统一涨价300元/吨。DMC的主流价格升到了14300元/吨，107胶、生胶也跟着涨。算下来从2025年11月到现在，DMC已经涨了5次了，最多的时候涨了3300元/吨。开始是一次涨1500元/吨，后来变成一次涨300元/吨了，说明大家不再乱打价格战了。 另一个共识是减排力度要加大。从2026年3月到5月，在之前30%的基础上再提高5个百分点到35%。这次加码意味着供给端还要更紧一点。加上4月1号开始初级形态聚硅氧烷出口退税取消了政策，国内企业的成本压力更大了。 需求端倒是有新东西来了。新能源汽车、光伏、工业自动化这些新兴领域对高端材料的需求越来越多。以新能源汽车为例，电池封装和密封胶这些环节对有机硅的需求量比传统燃油车大多了。光伏产业发展快也带动了密封胶的需求。 现在正好是“金三银四”旺季快来的时候，下游刚性需求会慢慢释放出来。数据显示2月份国内的开工率是64%，环比少了1个百分点。月均价涨到了14300元/吨。 现在主流工厂还在赶年前的订单，库存压力不大。而下游那边因为退税取消和开会的原因，估计会提前备货释放增量。 短期来看退税取消前大家会囤货；长期来看成本压力一直存在、供给端收紧加上新兴需求爆发会形成共振。现货价格估计还会稳中带涨还有上升空间。